По данным ЦБ РФ, в январе наблюдался отток денег из банков. Юридические лица на 10.1 % сократили объем депозитов, физические - на 2.0 %. Впрочем, данная ситуация характерна для января.
В январе был заметен повышенный спрос со стороны банков на МБК (межбанковский кредитный рынок). Однодневный MIACR достигал 5.7 %, 7-дневный - 8.1 %.

В феврале и объемы торгов, и ставки вернулись к доянварским значениям.

8 февраля 1-дневная ставка MIACR равнялась 4.23 %, 7-дневная - 4.36 %.

В ушедшем году среднее значение максимальной ставки по депозитам в рублях в десяти крупнейших банках России выросло с 8,25 до 9,51. Это данные по вкладам физических лиц. Непрерывное движение ставок вверх началось в августе и продолжалось до самого конца года. За 11 месяцев 2011 сумма привлеченных на депозиты средств выросла на 10,78 %. 10 876 079 млн рублей - таково ее значение на 1 декабря прошлого года. В последнем случае имеются в виду деньги, принесенные во все кредитные организации с учетом вкладов в иностранной валюте.

Динамика изменения средней максимальной процентной ставки по депозитам в рублях в 10 крупнейших банках

Год 2010 прошел под знаком снижения ставок по вкладам. 10 крупнейших держателей депозитов физических снизили среднюю величину, по которой считали клиентский доход, с 12,97 до 8,25. Здесь учтены максимальные значения ставок по продуктам в рублях. Движение вниз особенно ярко выражено в первой половине года. За 2010 год суммы на депозитах физических лиц в рублях и иностранной валюте выросли более чем на 20%. В последнем случае имеются в виду средства, размещенные во всех банках.

Изменение суммы депозитов физических лиц во всех банках России

К концу 2011 года многие мелкие депозитодержатели предлагали продукты со ставкой уже более 11 % годовых в рублях. Банк Русский Стандарт - один из авторов таких предложений. Сезонный вклад “Сказочный процент” - депозит, где величина ставки в рублях составляет 11 % или 12 % годовых в зависимости от суммы размещения. Объем вкладов физических лиц в этом банке вырос за 11 месяцев 2011 года на 40 %. Рост выше среднерыночного - чем не сказка?

Динамика изменения объема депозитов физических лиц в Сбербанке и Русском Стандарте, в млн рублей

В пределах среднерыночного показателя за 11 месяцев прошлого года вырос столп отечественного депозитодержания - Сбербанк. За названный период объем вкладов физических лиц здесь  увеличился на 10,01%. На 1 декабря Сбербанк России выбрали для размещения владельцы 4 428 707 365 000 рублей. Сказка Сбербанка - это 40,72 % от общего объема денег населения, привлеченных всеми банками.

Ставки по вкладам физических лиц в ноябре продолжали движение вверх. В таблице ниже приведены их максимальные значения по рублевым вкладам в отдельных банках, которые сочли это направление отвечающим своим интересам. В числе таковых - Уралсиб. Здесь повысили проценты по всем срочным депозитам во всех валютах. В рублях максимальная ставка теперь составляет 8,2% годовых. Эта величина действует сразу в рамках нескольких продуктов.

Один из них - Ежедневный доход. Это сезонное предложение актуально до конца января 2012 года. Название продукта отражает одно из его условий - проценты по вкладу начисляются ежедневно и по желанию заемщика либо выплачиваются на отдельный счет, либо капитализируются. Минимальная сумма вклада - 10 000 рублей. Доход по максимальной ставке доступен уже при ней - величина средств на счете не влияет на ставку. Ежедневный доход - депозит пополняемый, данные операции доступны в течение всего срока. 31, 91, 181 или 367 день - такие варианты периодов размещения.

Рублевый доход по ставке 8,2 % годовых считается по договорам на два последних. Расходные операции не предусмотрены, при досрочном расторжении договора прибыль клиента посчитают по ставке 0,01%. В иностранной валюте по депозиту максимальная ставка действует в случае открытия на год и составляют 4,6 % и 4.5 % годовых в долларах США и евро соответственно.

Посмотрим, какую прибыль за полгода получит клиент при выборе Ежедневного дохода с капитализацией. Расчет сделаем для суммы 100 000 рублей. В этом случае вкладчик получит в виде процентов 4 141 рубль. Ставка 8,2 % годовых действует и в рамках депозита Стабильный. Здесь наша сумма за тот же срок увеличится на 3 959 рублей.

*Депозит с такой ставкой является сезонным.

Пусть принесут - так выглядит общее для всех банков желание, об исполнении которого они могли бы попросить Деда Мороза. Но рост сумм, размещенных на депозитах, очевидно, не в компетенции этого героя, потому что перед Новым годом банки активизируют собственную деятельность по привлечению денег во вклады. Не полагаясь на добрую волю самого главного новогоднего персонажа, они запускают сезонные вклады с повышенными процентными ставками, дарят подарки вкладчикам и пр.

Пусть не унесут - так выглядит подоплека одной из акций, проводимых Юниаструм Банком. Владельцам средств во вкладах с истекающим сроком размещения дарят по 0,5 % к ставке сверх актуального сегодня значения. “Добавка” одинакова для счетов, открытых в любой валюте. Максимальная величина в рублях для тех, кто не унесет, составит 11% годовых. Она действует в рамках продукта “Большой процент”.

По названной ставке посчитают прибыль клиентов со счетом от 10 000 000 рублей. 1 год - единственный вариант срока размещения. Проценты начисляются по его истечении. У вкладчика есть возможность снимать деньги до пределов минимальной суммы, означенной в его договоре. При досрочном расторжении последнего прибыль клиента зависит от периода нахождения средств во вкладе. после 271 дня для подсчета применят максимальную.

Полпроцента сверх ставки - это условие действует при пролонгации всех вкладов, в которые банк сегодня принимает средства. Оно распространяется на клиентов, имеющих на текущих и счетах до востребования остатки денег, ранее размещенных на депозитах. Акция продлится до 1 декабря.

Новых вкладчиков здесь ждут подарки. Их будут выдавать до 31 января. Ставки Юниаструма интересны и без полупроцентной надбавки. Так, за год по одному из самых доходных вкладов клиент в Альфа-Банке получит в рублях максимум 7,87 % годовых. Это доступно по продукт со сложным процентом “Победа”. Прибыль в названном размере клиент получит на сумму от 3 000 000 рублей. Эта же сумма за год “потолстеет” в Юниаструм Банке при размещении ее во вкладе “Большой процент” на 9,5 %.

Конкуренты ли  вынудили, или Сбербанк сам заметил, что ставки на МБК подросли, но только самый крупный держатель депозитов частных лиц отреагировал-таки на изменении ситуации. Здесь повысили процентные ставки по вкладам. Прибавили в весе коэффициенты по рублевым продуктам: действующим и утратившим актуальность депозитам и сберегательным сертификатам. Доход по новым значениям ставок во вкладах, прекративших прием средств, будет считаться в случае их пролонгации. Максимальный размер повышения составляет 1,3 процентных пункта.

10 сентября максимальная ставка в рублевой части депозитной линейки банка была 6%. Она действовала для клиентов, разместивших на 3 года сумму от 2 000 000 рублей во вкладе “Сохраняй”. Сегодня при тех же условиях прибыль клиента будет считаться по ставке 7,25 % годовых. О ней можно сказать, что уже 10 сентября у пяти из 8 крупнейших депозитодержателей физических лиц максимальное значение было выше. Стоит при этом отметить, что конкурировать в части лояльности прочих условий с продуктом “Сохраняй” могут лишь предложения с максимальной ставкой двух банков - ВТБ24 и МДМ Банка.

В таблице, где мы сравнивали эти продукты, последний банк представлен продуктом “Золотая осень”. Его характеристики  несколько дней спустя таинственным образом исчезли с сайта организации. Однако здесь запустили продукт “МДМ-Детский”, который может занять место предложения, которое МДМ уже не делает. В рублях по депозиту, открываемому в пользу ребенка до 18 лет, наибольший размер ставки в рублях равен 8,5 % годовых. Требуемый для этого срок размещения - 1095 дней. Раземер суммы на величину ставки не влияет. Минимальная - 3 000 рублей. Досрочное расторжение без полной потери процентов, пополнение, ежемесячная капитализация - прочие условия депозита.

Разместил на 31 день оговоренную сумму на депозите Инвестиционный - получил доход по ставке 13,5 % годовых в рублях. Так со вчерашнего дня выглядят максимальная ставка в соответствующей линейке Банка “Открытие”. Она действует в рамках названного продукта для сумм от 30 000 до 300 000 рублей. Условием открытия депозита является покупка паев одного из ПИФов под управлением УК “Открытие”. Чем больше срок, тем меньше ставка - правило, которому следуют авторы предложения. Максимальный период нахождения денег на депозите - 181 день. При таком сроке размещения на сумму до 300 000 рублей проценты будут начисляться по ставке 10,5 % годовых в валюте РФ. Иностранную валюту в этот и схожий депозит не принимают.

Ставки повышены и по втрому комплексному продукту - Инвестиционный плюс. Размещение денег на одноименном депозите произвидится при передаче равной суммы в доверительное управление. Нижняя ее граница  - 300 000 рублей. 91,181, 365 дней - таковы варианты срока размещения во вкладе. Предлагаемые стратегии доверительного управления - Премиальная, Агрессивная, Фундаментальная, Стабильная.

Динамика двух из них представлены в отчетах управляющих виде графиков с июля 2009 года. Если это и есть старт работы по Фундаментальной и Премиальной стратегиям, то по сентябрь 2011 года доходность управляющих составляла 10,69% годовых и 35,54 % годовых соответственно. Доход клиента стоит мысленно скорректировать - как минимум 15 % от размера прибыли возьмет УК в виде платы за успех. По Стабильной стратегии картина дается с января 2010 года. Тут по сентябрь 2011 года доходность определяется ставкой 12,3 % годовых.

По ПИФам есть данные по доходности и за октябрь. Лучший из фондов УК за последние 12 месяцев показал доходность около 9 % годовых. Как отразится на показателях инвестиционной составляющей продуктов текущий момент, можно только догадываться. Высокие ставки по гарантированной части комплексных продуктов - это плата за неизвестность.

Текущий год для фондовых рынков не лучший. Российские индексы никак не могут выбраться в положительную зону. Напряженность висит над всеми мировыми рынками. Любые новости с долгового рынка бросают фондовые индексы то вниз, то вверх. Пока чаще вниз. Сперва в США никак не могли договорится о повышении планки государственного долга. Затем вопрос с Грецией решался так долго, как было возможно. В результате в подвешанном состоянии оказалась банковская система Еврозоны. У многих банков имеются в наличии облигации Греции. Если бы Греция объявила дефолт, то фондовые рынки посыпались бы как карточные домики. Облигации Испании, Италии, Португалии сразу бы рухнули. С рынка акций деньги бы начали стремительно выводится и переводиться в облигации США, Германии, Франции. Лучше доходность в 2 % годовых, чем -100 %, которые можно получить при дефолте.

Но всемирный крах отложен. Греции выделяется очередной транш. Некоторые инвесторы “добровольно” спишут Греции 50 % долга. Европейские банки будет рекапитализированы для большей устойчивости. Европейский фонд финансовой стабильности будет увеличен. “Все хорошо, прекрасная Маркиза”…

В России ситуация лучше. Бюджет 2011, возможно, будет бездефицитным. Нефть продолжает торговаться выше 100 долларов США за баррель. Компании публикуют хорошие отчеты, но фондовый рынок тем не менее остается в отрицательной зоне. В чем причина? Во-первых, отток средств из развивающихся рынков. Из-за напряженности в США и Европе инвесторы выводят средства из более рискованных активов, к которым относятся акции (и тем более акции на развивающихся рынках). Это на себе почувствовал и рубль. Во-вторых, произошли “перетряски” портфелей. Многие инвесторы предпочли на “смутное время” закрыть позиции в акциях и купить на вырученные деньги облигации.

Мы решили сравнить доходность вложений в акции банков и валюту. Итог оказался неутешительным для владельцев акций. Бумаги всех рассматриваемых банков в этом году находятся в минусе.

Сравнение доходности вложений в акции банков и валюту

Расчеты citizensbankdelphos.com.

Если бы вы купили обыкновенные акции Банка Возрождение 30 декабря 2010 года и не совершали с ними больше никаких сделок, то сейчас бы ваш счет “похудел” на 45 %. Примерно такой убыток вы бы понесли, если бы вложились в акции Банка Санкт-Петербург.

Акции Сбербанка за этот год подешевели на 18 % при том, что чистая прибыль за 9 месяцев по РСБУ у банка выросла в 2.5 раза.

Вложения в валюту могли принести прибыль. Доходность от вложений в евро - 5 %, в швейцарский франк - 6.6 %. В выигрыше оказались те, кто открыл срочные депозиты (например, на 6 или 9 месяцев) в этих валютах. Это, пусть небольшая, но дополнительная прибавка к прибыли.

Примерно такую же доходность можно было получить от самых выгодных срочных рублевых депозитов.
Индекс потребительских цен в России с начала года, по данным Росстата, вырос на 4.9 %. Так что, если верить Росстату, доходность от вложений в срочные депозиты в евро, швейцарские франки и рубли, обгоняет инфляцию.

Осенью клиент испытывает повышенное желание заработать - банки отвечают на него сезонными депозитами, запуском новых продуктов и повышением ставок по уже имеющимся. По последнему сценарию действовал Альфа-Банк. Здесь увеличили ставки по срочным вкладам во всех валютах и на все сроки. Максимальное значение в рублях сегодня - 7,5 % годовых - применимо по вкладу “Победа”. По такой ставке считается прибыль клиента при сумме на депозите от 3 000 000 рублей и сроке размещения 3 года. Проценты по продукту начисляются ежемесячно путем капитализации. С учетом последнего доход держателя вклада с названными параметрами составит 8,38 % годовых.

Координаты для встречи с клиентами Банк Открытие определяет тоже в районе 8 % годовых. Здесь в сентябре стартовали два вклада, один из которых ориентирован на массовый спрос. Это сезонный продукт “Осенний доход плюс”. Деньги сюда будут принимать до 26 ноября. 8 % годовых в рублях составит прибыль клиента при сумме от 100 000 рублей и сроке 367 дней. Проценты выплачиваются в конце срока. По названным предложениям обоих банков не предусмотрены ни приходные, ни расходные операции.

8,5 % годовых на длинные рубли готов начислять МДМ Банк в рамках нового продукта МДМ-Детский. Для получения дохода по такой ставке клиент должен ждать 3 года. 1 год - единственная альтернатива в части срока. В последнем случае рублевая прибыль будет считаться по ставке, на 1 процентный пункт ниже. Обе величины применимы уже для суммы от 3 000 рублей. Безусловный плюс последнего из рассматриваемых предложений  - льготное досрочное расторжение договора. По вкладу на год забрать деньги без потери процентного дохода вкладчик может после 182 дней их нахождения на счете. Это касается как средств в валюте РФ, так и в иностранной.

От 100 000 рублей - по депозиту с такой суммой доход клиента в МДМ-Банке считают по ставке 9 % годовых в рублях. Это одно из условий сезонного вклада “Золотая осень”. Срок договора - 720 дней, но уже по истечении 182 он расторгается без потери процентов за полные месяцы. Ассоциации со словом “озолотиться” тут не возникают, но название не кажется притянутым за уши. Золото - это еще и категория дебетового пластика, который получит в подарок вкладчик, разместивший на депозите минимальную сумму. Плату за обслуживание с клиента при это мне возьмут.

Сегодня карта в подарок держателю вклада - нередкое явление в сегменте. Газпромбанк в числе тех, кто практикует подобные стимулы. Но пластиковым продуктом категории премиум (Gold) здесь отметят клиента с суммой от 1 000 000 рублей на счете. Главным достоинством же самого золотого подарка МДМ-Банка является возможность оформления овердрафта под 15 % годовых в рублях.

Мы сравнили сезонное предложение МДМ-Банка с предложениями крупнейших игроков рынка и для наглядности оформили результат в виде таблицы. В нее попали продукты с максимальными ставками в линейках банков-лидеров по объему депозитов физлиц. По соотношению ставка-сумма-гибкость условий “Золотая осень” не выглядит бледной в этой компании. “Сохраняй”, “Растущий доход”, “Выгодный”, “Агро-КЛАССИКА”, “Классика плюс”, “Пополняемый” и “Индивидуальный план” - такие вклады представляют Сбербанк, ВТБ24, Газпромбанк, Россельхозбанк, Банк Москвы, Райффайзенбанк и Росбанк соответственно в этом “состязании”.

* - Место банка в рейтинге по объему депозитов физических лиц

Крупнейшие банки РФ по объему депозитов физических лиц:

1. Сбербанк - 4 263 159
2. ВТБ 24 - 622 340
3. Газпромбанк - 173 687
4. Россельхозбанк - 118 961
5. Банк Москвы - 118 433
6. Райффайзенбанк - 117 444
7. Росбанк - 107 955
8. МДМ Банк - 98 210
9. Уралсиб - 92 783
10. Траст - 91 145
11. Альфа-Банк - 90 202
12. Промсвязьбанк - 82 298
13. Банк Восточный - 67 625
14. Возрождение - 67 455
15. Московский кредитный банк - 67 391
16. Банк Открытие - 66 173
17. Банк Санкт-Петербург - 59 070
18. МИнБ - 58 480
19. Русский Стандарт - 56 862
20. Бинбанк - 54 713

в млн рублей, на 1 августа 2011 года

С резким ослаблением рубля (не будем говорить о сегодняшнем дне) повышенным спросом стали пользоваться валютные вклады. Куда нести доллары? Где самые высокие ставки и на каких условиях?

Сравним условия в крупнейших российских банках. Максимальный срок вклада - 1 год.
В Сбербанке предлагают максимум 2.15 %. В ВТБ-24 можно получить 4.4 % (срок - 1 год 1 месяц) при сумме от 400 тысяч долларов США. Как обстоят дела в других банках?

Сравнение долларовых депозитов в крупнейших банках России, срок - 1 год*

Визуально самое выгодное предложение у ВТБ 24. Но оно лишь лишний раз говорит о том, что банк испытывает проблемы с ликвидностью. По сути, второй банк России держит ставки в два раза выше, чем Сбербанк, и в полтора раза выше, чем Альфа-Банк…

30 000 рублей + 30 000 рублей - из таких слагаемых складывается прибыль вкладчика по новому депозиту банка Союз. “Инвестиционный” - новый продукт в линейке. Названные суммы - тот минимум, который предлагается одновременно разместить на счете депозита и вложить в один из фондов УК Ингосстрах-Инвестиции. Договор вклада заключается на 93, 183 и 367 дней. При последнем периоде доход клиента по слагаемому “депозит” будет считаться по ставке 9 % годовых. Проценты банк Союз причислит к сумме вклада в конце периода размещения. Доход по второй части слагаемого назвать на данном этапе не представляется возможным: стоимость паев может как расти, так и падать.

6 открытых, 1 интервальный и 1 закрытый - вот продуктовая линейка ПИФ-ов управляющей компании Ингосстрах-Инвестиции. Лучший по стоимости чистых активов фонд - Ингосстрах облигации. Стоимость чистых активов всех открытых ПИФов здесь  больше 1,9 млрд рублей. “Цена” названного - чуть меньше 1,2 млрд рублей. За последние 12 месяцев пай здесь вырос на 10,16 %. Неуклонность роста - вот что может подкупать инвесторов. Восходящий канал они видят на графике изменения стоимости пая с 11 января 2009 года. С этой даты до 3 августа текущего года рост составил 50,26 %.

График изменения стоимости пая в ПИФе Ингосстрах облигации